關(guān)于力帆實業(yè)（集團）股份有限公司開展2017年度遠期結(jié)售匯業(yè)務(wù)的公告
證券代碼：601777 證券簡稱：力帆股份 公告編號：臨2017-003
關(guān)于力帆實業(yè)（集團）股份有限公司
開展2017年度遠期結(jié)售匯業(yè)務(wù)的公告
一、開展遠期結(jié)匯、售匯業(yè)務(wù)的目的
近年來，公司營業(yè)收入中涉外業(yè)務(wù)占比較大，其中包括出口和新增加的進口業(yè)務(wù)，而結(jié)算幣種主要采用美元、盧布和歐元，因此當匯率出現(xiàn)較大波動時，業(yè)務(wù)匯兌及美元負債的匯率風險對公司的經(jīng)營業(yè)績會造成一定影響。在美元走強人民幣走弱，利好出口不利于進口情況下，為降低匯率波動對利潤的影響，公司以積極的匯率管理方式應(yīng)對匯率波動風險，2016年度公司根據(jù)匯市情況有管理地放停遠期結(jié)匯業(yè)務(wù)，而與中行簽署了遠期售匯協(xié)議8149萬美元，在收獲結(jié)匯收益的同時對進口遠期購匯及美元負債起到了一定的對沖管理作用。隨著中國經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的調(diào)整、金融和匯率機制的深入改革以及美聯(lián)儲加息等因素的影響，目前匯市主流預期仍為美元趨強而人民幣趨弱，在此背景下，公司認為在2017年有必要繼續(xù)與銀行開展遠期結(jié)售匯業(yè)務(wù)來鎖定匯率，降低匯率波動對利潤的影響，以積極應(yīng)對匯率市場的不確定性。公司開展的遠期結(jié)匯、售匯及相關(guān)業(yè)務(wù)與日常經(jīng)營緊密聯(lián)系，以實際發(fā)生的進出口業(yè)務(wù)及美元融資為基礎(chǔ)，以規(guī)避和防范匯率風險為目的。
二、遠期結(jié)匯、售匯業(yè)務(wù)概述
公司開展的遠期結(jié)匯、售匯及相關(guān)業(yè)務(wù)與日常經(jīng)營緊密聯(lián)系，以實際發(fā)生的進出口業(yè)務(wù)及美元融資為基礎(chǔ)，以規(guī)避和防范匯率風險為目的。遠期結(jié)匯、售匯是經(jīng)中國人民銀行批準的外匯避險金融產(chǎn)品。其交易原理是，與銀行簽訂遠期結(jié)匯、售匯協(xié)議，約定未來結(jié)匯、售匯的外匯幣種、金額、期限及匯率，到期時按照該協(xié)議訂明的幣種、金額、匯率辦理的結(jié)匯、售匯業(yè)務(wù)，從而鎖定當期結(jié)匯、售匯成本。遠期結(jié)匯、售匯必須是貿(mào)易項下的收入，合約銀行憑公司與銀行所簽的《遠期結(jié)匯、售匯總協(xié)議書》及公司提交的《遠期結(jié)匯、售匯委托書》，在確認公司委托有效后，辦理相關(guān)業(yè)務(wù)并向公司出具《遠期結(jié)匯、售匯交易證實書》。
三、2017年擬進行遠期結(jié)匯、售匯業(yè)務(wù)的額度及時間
1、額度：公司預計2017年出口銷售美元回款約5.58億美元，進口約1.42億美元，進出口總額約7億美元；調(diào)整負債結(jié)構(gòu)后的美元負債額預估為2億美元；兩項總計約9億美元。為規(guī)避匯率波動影響、鎖定成本和產(chǎn)品利潤，提議公司在2017年1月至12月累計發(fā)生遠期結(jié)售匯總額：不超過7.2億美元(即：9億的80%)。公司董事會擬授權(quán)董事長尹明善先生在7.2億美元額度內(nèi)負責簽署相關(guān)遠期結(jié)售匯協(xié)議，同時擬授權(quán)公司總會計師負責辦理在上述額度范圍和業(yè)務(wù)期限內(nèi)的遠期結(jié)售匯業(yè)務(wù)的具體事宜。
2、時間：自2017年1月1日起至2017年12月31日止。
公司開展的遠期結(jié)售匯業(yè)務(wù)仍存在一定的風險:
1、匯率波動風險：在匯率行情變動較大的情況下，若遠期結(jié)售匯確認書約定的遠期結(jié)售匯匯率低于實時匯率時，將造成匯兌損失。
2、客戶違約風險：客戶應(yīng)收賬款發(fā)生逾期，貨款無法在預測的回款期內(nèi)收回，會造成遠期結(jié)匯無法按期交割導致公司損失。
3、回款預測風險：公司業(yè)務(wù)部根據(jù)客戶訂單和預計訂單進行回款預測，實際執(zhí)行過程中，客戶可能調(diào)整自身訂單和預測，造成公司回款預測不準，導致遠期結(jié)匯延期交割風險。
公司及控股子公司開展遠期外匯交易遵循套期保值原則，不做投機性套利交易，在簽訂合約時嚴格按照公司預測的收匯期、付匯期和金額進行交易，所有遠期結(jié)售匯業(yè)務(wù)均有正常的貿(mào)易背景。公司加強應(yīng)收賬款的風險管控，嚴控逾期應(yīng)收賬款和壞賬，公司努力提高回款預測的準確度，降低預測風險。
鑒于公司進出口業(yè)務(wù)的發(fā)展，涉及大量的外匯交易，為規(guī)避匯率波動風險，公司及控股子公司通過利用合理的金融工具鎖定交易成本，有利于降低經(jīng)營風險。公司及控股子公司開展的遠期外匯交易業(yè)務(wù)與日常經(jīng)營需求緊密相關(guān)，并且公司內(nèi)部建立了相應(yīng)的監(jiān)控機制，符合有關(guān)法律、法規(guī)的規(guī)定。經(jīng)綜合考慮國內(nèi)外經(jīng)濟發(fā)展狀況和金融趨勢、匯率波動預期以及公司的業(yè)務(wù)規(guī)模，我們同意公司 2017年度開展遠期結(jié)售匯業(yè)務(wù)。
特此公告。
力帆實業(yè)（集團）股份有限公司董事會
二〇一七年一月十日
l 報備文件
（一）第三屆董事會第三十八次會議決議
（二）第三屆監(jiān)事會第二十五次會議決議
（三）獨立董事關(guān)于第三屆董事會第三十八次會議相關(guān)事項之獨立意見
